天勤

盒式套利(仅获取合适的盒式套利组合)

什么是盒式套利? 盒式套利是一种期权无风险套利,一旦套利成功,获得的利润不受任何市场波动和价格影响,但是相对应的获得的利润在有效市场上相对来说不高且套利机会很少。盒式套利主要承担的风险为期权对手方提前行权的风险,利润影响的主要因素是手续费。

利用均值回归进行价差套利

什么是均值回归? 均值回归,起初是金融学的一个重要概念。均值回归是指股票价格、房产价格等社会现象、自然现象(气温、降水),无论高于或低于价值中枢(或均值)都会以很高的概率向价值中枢回归的趋势。根据这个理论,一种上涨或者下跌的趋势不管其延续的

传统模型跨期套利策略(传统商品期货)

什么是跨期套利? 跨期套利是套利交易中最普遍的一种,是利用同一商品但不同交割月份之间正常价格差距出现异常变化时进行对冲而获利的,又可分为牛市套利(bull spread)和熊市套利(bear spread两种形式。例如在进行金属牛市套利时,